6月2日 ， 华为正式发布鸿蒙操作系统 ， 与计算领域的windows系统以及移动端的android、ios系统不同 ， 鸿蒙采取分布式架构 ， 剑指万物互联 。 在此背景下 ， 鸿蒙概念股纷纷大涨 。 为了打击炒作 ， 监管部门日前已向部分公司发去关注函 ， 要求说明华为订单的相关收入情况 。 25日 ， 华为鸿蒙概念股大幅跳水 ， 思特奇闪崩触及跌停 ， 科蓝软件、九联科技等公司全线下挫 。 从华为业务收入情况来看 ， 传智教育相关业务尚未形成收入 ， 科蓝软件收入为39万元 。
鸿蒙系统课程未形成收入
华为本月初正式发布鸿蒙操系统 ， 预计到今年年底将有至少3亿设备搭载HarmonyOS ， 其中2亿台为华为自有设备 ， 剩下1亿台来自生态产品合作伙伴 。
华为打造HarmonyOS开源版本 ， 帮助合作伙伴进行二次开发 。 同时将代码捐赠于开放原子开源基金会 ， 设备开发者能够利用开放鸿蒙系统采取了组件化的设计方案 ， 根据设备资源能力和业务特征进行灵活裁剪 ， 满足不同终端设备对于操作系统的需求 ， 利用合作伙伴逐步搭建生态建设 。
“鸿蒙OS致力于将人、设备、场景有机地联系在一起 ， 建立全场景的数字化世界 ， 是华为打造AIoT生态的重要战略布局 。 鸿蒙系统的正式推送 ， 意味着华为生态即将进入蓬勃发展期 ， 万物互联时代拉开序幕 。 ”银河证券认为 ， 看好鸿蒙催化带来的多场景智能物联的渗透率快速提升 ， 以及信创、金融IT高景气度带来的投资机会 。
6月初宣布推出鸿蒙相关课程的在线教育公司——传智教育曾收获8天7板 ， 其中6月16日还上演了“地天板”走势 。 不过 ， 传智教育关于鸿蒙系统相关课程的经营显示 ， 截至目前 ， 公司鸿蒙系统相关课程主要包含鸿蒙设备开发课程及鸿蒙系统应用开发课程 。 上述课程以线下免费实训课和线上免费推广课的方式讲授 ， 旨在推广鸿蒙系统并推广公司现有主营课程 ， 课时很短且不收取费用 ， 传智教育主营课程是为期4-6个月的系统性数字化人才培训课程 ， 因此上述课程与公司主营课程存在较大差异 。
截至目前 ， 传智教育鸿蒙系统相关课程 ， 全部未收取费用 ， 以公益性和推广性为主 ， 尚无法形成收入 。 而公司主营业务为数字化人才培训业务 ， 目前与鸿蒙系统相关的课程研发及讲授尚处于初期阶段 ， 同样未形成收入 。
中证指数发布的证监会行业数据显示 ， 传智教育所处的“教育”行业滚动市盈率为56.12倍 ， 静态市盈率为58.56倍 ， 市净率为10.93倍 。 传智教育当前的滚动市盈率、静态市盈率和市净率均高于同行业平均水平 。
概念龙头股市盈率均高于同行
另一家公司科蓝软件已经提前实现上涨 。 今年5月 ， 有投资者向公司提问道：“6月2日正式发布鸿蒙商用版本,科蓝软件将同步发布华为鸿蒙移动金融兼容工具与方案,是否属实?”
5月31日 ， 科蓝软件在公共平台上回复称：“公司将同步发布鸿蒙系统兼容性工具和移动金融鸿蒙版本兼容方案 。 ”股价表现上 ， 2021年5月24日至6月21日 ， 科蓝软件股价持续上涨 ， 区间涨幅达148.49% ， 与同期创业板综指偏离度较大 。 为此 ， 深交所创业板公司管理部向科蓝软件发去问询函 ， 要求公司说明数字货币业务以及与华为合作的具体内容及方式 ， 并结合在手订单及预计新增订单情况 ， 说明相关收入预计对公司2021年业绩的具体影响 。
经过数日等待 ， 科蓝软件针对其与华为合作的情况 ， 给出了相关经营数据：公司与华为相关业务在2020年已确认收入38.55万元 ， 对公司当期营业收入及净利润的影响非常小 。 截至目前 ， 2021年华为相关业务已签署在手订单额为1437万元 ， 公司2019年实现营业收入9.33亿元 ， 2020年实现营业收入10.38亿元 。
【传智|传智教育0元，科蓝软件39万！鸿蒙概念两“龙头”华为业务占比低】另外 ， 数字货币业务2020年未直接产生营业收入 ， 数字货币相关业务为创新型业务 。 目前 ， 公司尚未产生关于数字货币的在手订单 ， 数字货币相关业务均在技术验证、商务谈判和合同签署中 。 这也意味着 ， 近两年营业收入中 ， 华为业务量占科蓝软件业务总量比重较小 。
中证指数发布的证监会行业数据显示 ， 科蓝软件所处行业“软件和信息技术服务业”滚动市盈率为56.78倍 ， 静态市盈率为60.18倍 ， 市净率为4.95倍 。 公司当前的滚动市盈率、静态市盈率、市净率均高于同行业的平均水平 。
根据工信部数据统计 ， 2020年 ， 软件产品实现收入2.28万亿元 ， 同比增长10.1% ， 占全行业比重27.9% 。 2020年 ， 全国软件和信息技术服务业规模以上企业超4万家 ， 累计完成软件业务收入8.16万亿元 ， 同比增长7.8%;人均实现业务收入115.8万元 ， 同比增长8.6% 。 在具体领域上 ， 信息技术服务实现收入4.98万亿元 ， 同比增长15.2% ， 增速高出全行业平均水平1.9pcts ， 占全行业收入比重的61.1% 。
“华为发布的鸿蒙系统 ， 国产替代使市场对行业有较大的预期空间 。 ”对此 ， 市场人士提醒道 ， “部分公司股价因为市场热点大涨大跌 ， 很多高位买入的股民损失惨重 。 投资策略上 ， 短期建议关注涨幅较小、估值合理的方向 ， 关注细分行业中的优质赛道 。 ”
采访人员 张曌
推荐阅读
- 建设|这一次，我们用SASE为教育信息化建设保驾护航
- 携手同行|陕西华晨教育集团携手同行，共赢未来
- 电子商务|新东方首场直播带货：商品多为水果，一盒面粉960元
- 孩子|3d打印技术让孩子教育不输在起跑线
- 硬盘|亚马逊两款储存设备史低 16T桌面硬盘2300元入手
- 教育部|这款APP被教育部喊停
- 华为|发布八个月下跌1250元，麒麟9000+鸿蒙OS，华为高端旗舰加速退场
- 视点·观察|花51万请陈小春等直播带货4场只卖出5000元 李湘、杨坤也“翻过车”
- 幼儿园|【搜狐教育】“童”抗疫 “趣”宅家：西安航天城一幼“名校+”居家记录
- 教育|腾讯教育翟东海：AI技术升级后，课后延时服务的创新实践| OpenTalk